仁和藥業擬定增39億元 打造大健康服務體系

中國證券網訊 （記者 胡心宇） 仁和藥業9月11日披露定增預案，擬以12.52元/股非公開發行不超過311,501,597股，募集資金的總額不超過39億元，投入收購通化中盛51%股權、收購叮當醫藥60%股權、京衛元華重組整合叮當連鎖后收購60%股權、叮當連鎖“B2C”模式推廣全國主要城市、叮當醫藥“B2B”模式推廣全國主要城市公立醫院藥房托管平臺等6個項目。
　　公司稱，本次收購主要是根據仁和藥業發展戰略和仁和藥業醫藥FSC模式發展規劃設立的項目，主要滿足整體戰略體系的物流配送環節需要，是公司發展戰略的重要組成部分和不可或缺的支撐元素。通過在全國發展建設B2B商業公司網絡，可以使“和力物聯”模式整合采購的藥品，及時配送到叮當醫藥連鎖門店以及托管的醫院藥房連鎖體系，保證物流的質量、數量和時效性。同時，可以放大經營范圍，將物流供應業務向仁和體系外發展，提高整體業績和盈利水平。

　　此次收購的京衛元華是一家主要從事藥品及非藥品批發、零售、電子商務、物流配送于一體的綜合性集團企業，擁有全國連鎖藥店——京衛大藥房和合法網上藥店——藥房網，主要從事藥品的零售業務，形成了以藥房網為主其他三方交易平臺為輔的天網平臺交易格局以及京衛大藥房與聯盟合作商的地網物流配送銷售格局。京衛元華是國內首家合法網上藥店，開創了中國網上藥品零售時代的先河。其余股權轉讓方在《北京京衛元華醫藥科技有限公司重組及股權轉讓意向協議書》中承諾，京衛元華確保在2015年9月30日完成對北京30家藥店的兼并、收購。

　　叮當連鎖“B2C”模式推廣全國主要城市項目以京衛元華60%股權的成功收購為前置條件。在成功控股京衛元華的基礎上，于全國50個重要城市建設3000家連鎖零售藥店。上市公司總投資金額180,000萬元，項目成熟期年度營業額將達到1,860,000萬元，年度毛利將達到430,000萬元，稅后動態投資回收周期為5.72年。

　　叮當醫藥“B2B”模式推廣全國主要城市項目以自有資金成功收購叮當醫藥50%股權為前置條件。在成功控股叮當醫藥后，將叮當醫藥的B2B模式在全國依序復制發展，最終建設成為覆蓋全國50個大型城市的50家B2B醫藥商業公司的網狀物流供應體系。上市公司總投資金額50,000萬元，至2018年，本項目的年度營業額將達到1,860,000萬元，有望實現毛利148,800萬元，項目稅后動態回收期為4.6年。

　　公立醫院藥房托管平臺項目投資額146,000萬元，其中包括企業自有資金投資26,000萬元，擬募集資金120,000萬元，稅后動態投資回收周期為4.12年。

　　根據仁和藥業醫藥FSC模式總體戰略要求，順應“醫藥分業”的醫改政策，仁和藥業將大力籌建仁和公立醫院藥房托管平臺項目，通過醫院藥房托管和公立醫院藥房托管平臺建設相互驅動，最終實現以互聯網為工具，信息化、透明化、標準化、現代化的公立醫院藥房托管平臺為運營管理中心，以遍布全國的公立醫院藥房連鎖為服務贏利點的格局，支撐仁和FSC 模式向縱深領域不斷發展，迎接仁和藥業工業4.0+互聯網+仁和大建康時代的到來。